一般而言,交易策略的兩大主要分類,簡單區分為
  • 順勢交易策略
  • 橫向整理交易策略
以上兩種交易策略通常來說組成方式可能會有所不同,最大的差異之處在於"出場方式"

通常來說,順勢交易策略的進場可能會有兩種情況
  • 壓力突破點進場
  • 行情上漲或下跌的轉折處
但是順勢策略最主要的出場方式一般來說會搭配移動停損,所以他並不一定會設定所謂的停利點
因為,只要行情往自己有利的方向不斷的發展,我們就會盡可能的希望這個利潤做到最大化,所以,通常來說一個順勢交易系統大部分在最後出場的時候都會回吐一部分的小獲利,假設,這個移動停損設定跟市場價格太近,那就有可能造成整個順勢策略在發展的時候過早離場,沒有辦法把整段趨勢都能夠去掌握到!
所以,順勢策略的移動出場方式在設計上是你必須要去注意的環節
順勢策略的設計重點
  • 進場點位置
  • 初始停損位置
  • 移動止損方法
反過來看橫向整理的交易策略
通常只會在上漲或下跌的轉折處來去進場或者是在支撐的時候買進,壓力的時候賣出
一般來說橫向整理都會預設一個停利目標,這個題目標有可能是在距離當下最接近的壓力位置(做多)或者是距離當下最近的支撐位置(做空)進行停利
橫向整理比較沒有辦法去掌握到整段的趨勢,原因在於有設定停利目標!
橫向策略設計重點
  • 進場位置
  • 初始停損位置
  • 停利目標
透過以上簡單的講解我們不難發現其實橫向整理跟順勢交易策略都必須在進場之後往自己所下單的有利方向發展才能夠真正產生利潤
如果說今天我們把順勢策略以及橫向整理的策略進場點位統一都是在轉折點,你會發現順勢策略在轉折處進場之後他是採用移動停損的方式出場,而橫向整理策略在轉折處進場之後他是以停利目標的方式出場!
所以當我們在一個交易賬戶中同時採用順勢策略以及橫向整理策略的時候交易帳戶本身就會有互補的現象!
不管是順勢策略的設計或者是橫向整理策略的設計,你都必須要考慮到市場的波動程度夠不夠充足,這個波動程度指的就是每一個轉折之間的價格幅度,因為如果市場波動度不夠,不管是順勢策略還是橫向整理策略他都會沒有辦法具備足夠的獲利空間,這樣子就有可能造成兩種策略都失效,在這種情況之下最好的策略就是不要交易!
交易策略的設計其實除了多,空之外就是退場觀望
有的時候,我們的交易策略在設計上並不是一定都要進場或者是一定都要有交易訊號,雖然在正期望報酬之下我們的交易訊號越多帶給我們的交易週轉率會越高,也就代表有可能產生的獲利會越高,可是相對的你必須要去克服的就是,是否有足夠的獲利空間來去彌補高週轉率的交易成本!
畢竟我們在做任何的歷史回測的時候,所有的訂單都是"保證成交"這也是為什麼不管順勢策略還是橫向整理策略,我們在進行歷史回測的時候都必須要加上滑價或是以拉高手續費的方式來去進行回測的主要原因!

最後,針對不同的商品特性會有不同的策略設計,有的商品適合順勢策略,有的商品適合橫向整理策略,這個必須要透過觀察來去得知,但是一般人不見得有如此的觀察能力,這也是交易策略很難開發成功的原因!
其實最簡單的方式就是你先不要去做任何的假設當你有一個順勢交易策略的想法你就把它拿去測試所有你能夠測試的商品,你就會得到所有商品的結果,能夠獲利的商品就代表他適合順勢策略
不能夠獲利的商品就有可能代表他適合的是橫向整理策略所以這個時候你只要再拿另外一套橫向整理策略來去測試所有商品,你就一樣能夠得到橫向整理策略能夠獲利的商品,我們在進行策略開發的時候,其實就是用我們所知道的交易策略去挑選能夠帶來獲利的商品
所以,最簡單的方式就是把你的交易策略當成是一種商品濾網把對的策略用在對的商品上,長期來說你獲利的機率才會比較高!